1. Accueil
  2. Les placements financiers

Les Fonds Commun de Placement dans l’Innovation (FCPI)

CPI, ou Fonds Communs de Placement dans l’Innovation, représentent des supports financiers dont l’actif est au minimum composé à 70 % de titres émanant d’entreprises européennes distinctes. Ces dernières doivent ainsi :

  • être de création récente (moins de 10 ans) ;
  • être qualifiées d’entreprises innovantes ;
  • être non cotées sur les marchés réglementés traditionnels ;
  • détenir moins de 2 000 salariés et être soumises à l’impôt sur les sociétés (IS) ;

Les investisseurs effectuant des placements sur des FCPI sont, en échange, récompensés d’une réduction d’impôt de 25 % maximum du montant de leurs versements. La réduction est plafonnée à 12 000 € pour une personne seule et à 24 000 € pour un couple.

En investissant dans des FCPI, les épargnants doivent patienter plusieurs années pour recevoir le fruit de leurs placements. Les actifs sont bloqués pour une période comprise généralement entre 6 ans et 10 ans, jusqu’à ce que la société les liquide et rétribue les investisseurs.

Les Fonds d’Investissement de Proximité (FIP)

Dans la même veine que les FCPI, les Fonds d’Investissement de Proximité correspondent également à des socles financiers dont l’actif est au minimum constitué à 70 % de titres émis par des petites et moyennes entreprises (PME) françaises. Plusieurs spécificités sont à respecter pour placer dans ces structures. Les PME doivent :

  • avoir été créées depuis moins de 7 ans ;
  • être non cotées sur les marchés réglementés traditionnels ;
  • provenir de 4 régions limitrophes à sa propre région d’habitation ;

Les conditions relatives à l’investissement en FIP et l’avantage fiscal reçus sont exactement les mêmes que pour les FCPI.

Si vous placez à la fois dans des FIP et des FCPI, la réduction d’impôt de 25 % maximum se calculera sur la totalité des versements FIP + FCPI avec les mêmes plafonds à ne pas excéder.

Le PER, Plan d’épargne retraite

Par volonté de simplification et d’uniformisation, les produits d’épargne retraite ont été réformés en 2019 lors du passage de la loi Pacte. Il n’en existe désormais plus qu’un : le PER ou Plan d’épargne retraite qui permet de placer les sommes versées dessus sur divers titres financiers (obligations, actions, SCPI, FCPI, FIP, …).

Les PER peut être décliné en 3 différents contrats dont le capital généré ne sera débloqué que lors de la survenance de la retraite :

  • Le PER individuel ou PERIN : souscrit individuellement, il est constitué par les versements volontaires du contractant ;
  • Le PER collectif ou PERCOL : contrat d’épargne salariale alimenté par les primes des employés (abondement, intéressement, participation), par leur compte épargne-temps ou par leurs congés non pris (max 10 jours par an) ;
  • Le PER catégorique ou PERCAT : produit d’épargne collectif, il est constitué par les versements retraite obligatoires effectués par l’entreprise pour le compte de tout ou partie de ses employés.

L’avantage fiscal ne change pas par rapport aux anciens mécanismes d’épargne retraite d’avant 2019, les versements peuvent être déduits de l’impôt sur le revenu. Deux grandes nouveautés sont apparues néanmoins avec le lancement du PER :

  • Il est possible de débloquer le capital de façon anticipée avant l’arrivée de la retraite pour acquérir sa résidence principale, en cas d’invalidité, de surendettement, de fin de droits chômage, de cessation d’activité non salariée, de non renouvellement ou de révocation d’un mandat d’administration ou en cas de décès de son conjoint ;
  • Le souscripteur peut récupérer les sommes contenues sur son PER en sortant du contrat sous forme de capital, de rente ou les deux.

Tout savoir sur le Plan d’épargne retraite

Les SOFICA

Les SOFICA ou Sociétés de Financement du Cinéma et de l’Audiovisuel sont des structures qui contribuent au financement de l’industrie cinématographique française. En plaçant dessus, vous pouvez réduire votre impôt sur le revenu d’un taux unique de 30 % des montants versés. Ce pourcentage de réduction peut augmenter en répondant à certaines conditions précises.

La durée d’investissement au sein d’une SOFICA doit s’étendre au minimum sur 5 ans.

Le Plan d’épargne en action (PEA)

Véritablement avantageux, le Plan épargne en action ou PEA offre un cadre fiscal des plus attractifs. Permettant d’investir exclusivement sur des actions d’entreprises européennes, il est complètement exonéré d’impôt sur le revenu à partir de 5 ans de détention. En cas de retrait, seuls les prélèvements sociaux de 17,2 % devront être honorés.

La durée minimum de détention du PEA est de 5 ans.

Le produit étant prévu pour une durée de détention minimale de 5 ans, il est automatiquement et irrémédiablement clôturé en cas de retrait effectué avant ces 5 ans. De surcroit, la somme récupérée sera soumise, en plus des prélèvements sociaux, à l’imposition sur le revenu ou à la flat tax.